● 吴杨 王昱炟
“我行3年期存款利率已从1.85%降至1.75%。”8月21日，北京市西城区某支行理财经理说。据了解，近期多家银行宣布调降存款利率，部分期限品种调降了20个基点。
在贷款利率整体下行、行业净息差持续收窄的背景下，下调存款利率已成为银行缓解负债端压力的重要手段。
存款利率调降公告密集发布
“1.85%只有今天！”8月19日，江苏银行一位理财经理在微信朋友圈预告了该行3年期存款利率即将下调的信息。
记者8月21日实地走访江苏银行北京地区部分网点。该行西城区某支行的理财经理介绍：“除3年期存款利率从1.85%下调至1.75%外，1年期、2年期存款利率暂未调整，分别为1.5%、1.6%。”
除江苏银行外，近日还有多家银行密集发布存款利率调整公告。例如，8月19日，嵊州瑞丰村镇银行发布存款利率公告，个人定期存款整存整取3个月、6个月、1年、2年、3年、5年的利率分别调整为0.80%、1.10%、1.15%、1.15%、1.30%、1.30%，较调整前下降10个至20个基点不等。高密惠民村镇银行、贵定恒升村镇银行等也宣布下调部分期限存款利率。
缓解净息差压力成主要动因
当前，银行业净息差普遍承压。据金融监管总局数据，2025年二季度商业银行净息差为1.42%，同比下降0.12个百分点。其中，城商行、农商行净息差同比分别下降0.08个、0.14个百分点。
贷款利率方面，8月20日公布了最新一期LPR，1年期和5年期以上LPR均维持不变，自今年5月两类LPR均下降10个基点以来，已连续3个月维持不变。业内人士认为，为提振内需、巩固房地产市场止跌回稳势头，未来LPR仍有下行空间。
固收首席分析师杜渐认为，中小银行的个人和对公存款中定期存款占比普遍偏高，付息成本显著高于活期，导致负债端成本高企、净息差压力较大，因此中小银行不得不通过下调存款利率来缓解压力。
资产负债两端协同发力
在贷款端利率普降、行业竞争加剧的背景下，如何加强负债端管理、稳定净息差，成为银行普遍关注的课题。
杜渐认为，银行业负债压力是一个长期性问题。监管趋严、核心存款增长放缓、利差收窄与风险敞口扩大等因素相互叠加，导致负债端压力难以彻底缓解。
不过，多家银行已采取积极行动。以为例，该行8月发布的投资者关系活动记录表提到，面对银行业息差边际收窄压力，将从资产和负债两端协同发力。负债端将深化成本管控，主动优化存款结构，严格控制高成本长期存款，提高两年期及以下中短期存款占比，增强结算类活期存款的稳定性，持续降低整体付息成本。
尽管中小银行面临业务结构单一和大型银行业务下沉带来的“掐尖”压力，但业内普遍认为，其“地缘人缘”优势仍具不可替代性。
